Que faire de votre argent ? Placer de l’argent est difficile et les rendements sont bien souvent source de déception. Beaucoup rêvent d’avoir beaucoup d’argent ; Ceux qui en ont, aimeraient bien en avoir moins tant la charge mentale est difficile à supporter.
Il faut dépasser le cadre de réflexion classique pour se donner les moyens de réussir la gestion de votre patrimoine.
Finalement, nous n’avons pas beaucoup d’alternatives. Votre patrimoine se compose principalement de 3 actifs :
- L’épargne. C’est l’argent que vous placez pour une durée déterminée avec pour objectif le financement d’un projet ou une précaution. L’épargne est rémunérée par un taux d’intérêt autour de l’inflation dans le meilleur des cas. On ne s’enrichit pas avec l’épargne, on amasse des noisettes qui serviront plus tard. L’épargne long terme est même source d’appauvrissement. À long terme, suivre l’inflation ne permet pas de maintenir votre pouvoir d’achat. Pour maintenir votre pouvoir d’achat relatif, vous devez valoriser votre patrimoine au rythme de la croissance nominale de l’économie. Celui qui n’utilise pas les noisettes mises de côté pourrait avoir la mauvaise surprise de les voir pourrir 😉
- L’investissement. Contrairement à l’épargne qui n’est qu’une manière de stocker de l’argent, l’ « investissement », c’est transformer votre argent dans un actif utile à l’économie et au cœur de la croissance économique. L’investissement peut-être « immobilier » ou « dans le capital des entreprises (=actions) ». Investir, c’est mettre des noisettes dans la terre pour faire pousser des noisetiers qui permettront de faire un business de noisettes. C’est potentiellement beaucoup plus rentable, mais il faut beaucoup travailler, être patient, soigner son verger, avoir la chance d’éviter les rongeurs et autres maladies et surtout ne pas avoir besoin de manger vos noisettes.
- Investissement immobilier. La valeur de long terme de votre investissement immobilier dépendra de la croissance économique et de l’augmentation du revenu disponible des ménages.
- Investissement en actions dans le capital des entreprises. La valeur de long terme de votre investissement en actions dépendra de la croissance économique et de l’augmentation des bénéfices futurs des entreprises dont vous êtes actionnaire.
L’épargne ne rapporte rien, elle est même source d’appauvrissement, mais elle est disponible, sécurisée et sans risque. L’épargne est source d’insatisfaction tant les rendements vous apparaîtront systématiquement mauvais.
L’investissement permet de valoriser votre patrimoine, mais le rendement n’est pas gratuit. Le prix à payer est parfois élevé et supérieur à vos capacités. Pour obtenir un rendement satisfaisant et valoriser votre patrimoine au rythme de la croissance nominale de l’économie, vous devrez accepter d’y consacrer de l’énergie, du temps de cerveau disponible, mais aussi d’investir à long terme des capitaux dont vous n’aurez pas besoin avant 20 ans minimum pour espérer un rendement attrayant.
- Investir dans l’immobilier, c’est accepter le stress d’une gestion quotidienne parfois chronophage et laborieuse, mais sans stress sur la valeur de votre patrimoine, car les prix de l’immobilier ne sont pas volatiles (volatile = variation aléatoire et imprévisible des prix à court terme).
- Investir en actions dans le capital des entreprises, c’est un stress permanent sur le prix de vos actions et donc la valeur de votre patrimoine à court terme, mais aucune gestion au quotidien, vous n’avez rien à faire à part attendre (et essayer de gérer ce stress sur le prix).
Bref, épargner, c’est facile et sans stress, mais ça ne rapporte rien ; Investir, c’est difficile et stressant, mais ça peut rapporter si vous êtes capable de payer le prix à payer.
Investir dans votre charge mentale est probablement votre meilleur investissement.
Gérer votre patrimoine, c’est une question de projet de vie.
J’ai coutume d’expliquer en consultation patrimoniale que gérer votre patrimoine, c’est trouver comment vous allez pouvoir utiliser le fruit de votre travail (ou le fruit du travail de vos ancêtres si vous avez hérité) pour être plus heureux.
L’objectif d’une bonne gestion de patrimoine n’est pas d’avoir le plus de patrimoine possible. Le patrimoine n’est que la conséquence de vos projets de vie.
L’objectif d’une bonne gestion de patrimoine, c’est de réussir à mettre votre argent au service de votre vie, le mettre au service de votre bonheur. Votre richesse financière ne viendra pas de vos investissements, votre richesse viendra de votre travail.
La gestion de votre patrimoine doit libérer de la charge mentale.
Je vous vois trop souvent avec une gestion de patrimoine vous enfermant dans une vie que vous subissez. Gérer votre patrimoine doit être source de liberté.
Vous aimez votre travail, vous êtes heureux en famille, vous gagnez bien votre vie… mais vous manquez de temps.
Pourtant, vous gâchez le peu de temps de cerveau qu’il vous reste à gérer votre patrimoine, gérer vos locatifs par vous-même pour gagner plus, faites vous-même les travaux, consommez votre charge mentale avec une gestion financière au cordeau entre endettement massif et tentative d’effet de levier pour maximiser votre enrichissement lointain.
Est-ce bien raisonnable ?
Voici quelques pistes pour libérer votre charge mentale :
- Remboursez vos crédits immobiliers par anticipation. Vous accumulez de l’épargne dont vous n’avez pas besoin et, en même temps, un endettement élevé. Arrêtez de vous stresser à gérer votre capital, utilisez le pour rembourser vos dettes, vous serez plus libre ! Vous réduirez peut-être l’effet de levier, mais la liberté retrouvée vous permettra d’investir dans de nouveaux projets de vie !
- Faites des donations à vos enfants. Vous avez 70 ans et vous ne savez pas comment placer l’épargne que vous aimeriez transmettre à vos enfants à votre décès… Facile, faites-leur une donation, c’est maintenant qu’ils en ont besoin. Vous vous débarrasserez de cette charge mentale qui vous encombre au quotidien. Vous allez gagner en sérénité et vos enfants pourront investir dans leur projet de vie.
- Investissez dans votre cadre de vie. Résidence principale ou résidence secondaire, même combat. Combien se limitent dans leur cadre de vie pour mieux investir dans l’immobilier locatif, car la résidence secondaire, ce n’est pas rentable. Pourtant, c’est l’inverse. Investir dans son cadre de vie, c’est retrouver cette liberté qui vous permettra de mieux investir dans votre projet de vie. Combien rêvent d’avoir une résidence secondaire, mais préfèrent garder de l’argent sur le fonds euros de leur contrat d’assurance-vie car « c’est transmis hors succession ». Quelle tristesse ! Les souvenirs partagés en famille dans la résidence secondaire valent tellement plus que les droits de succession que vous éviterez peut-être dans 30 ans… (et en plus, le potentiel de valorisation de votre résidence secondaire est surement plus élevé que la médiocrité du rendement du fonds euros).
- Investissez dans l’éducation de vos enfants. La semaine dernière, un client me dit, un peu coupable, qu’il ne possède pas grand-chose, car il a financé de très couteuses études à ses enfants. Au contraire, il a tout compris. Vos enfants n’auront pas besoin que vous leur transmettiez du patrimoine s’ils ont l’éducation qui leur permet de réussir leur vie. Investir dans l’éducation de vos enfants, c’est leur consacrer plus de vrai temps. Réussir à travailler un peu moins pour retrouver le temps nécessaire à la transmission, passer moins de temps derrière notre téléphone ou à gérer notre patrimoine ; Investir dans l’éducation de nos enfants, c’est aussi consacrer de l’énergie pour leur apporter le savoir-être et le terreau culturel qui feront la différence.
À suivre.
