Pour valoriser votre patrimoine à long terme vous n’avez pas d’autres choix que d’investir votre épargne dans l’économie ; C’est l’inexorable croissance économique qui est à la base de la croissance de votre patrimoine.
Sans croissance économique, impossible de se créer un patrimoine. Investir dans l’économie pourra alors prendre trois formes.
L’épargnant muté en investisseur aura la choix entre :
- S’investir lui même dans l’économie et créant de la valeur avec ses mains et ses compétences personnelles. Certains créeront leur entreprise, d’autres utiliseront littéralement leur main et leur temps pour se construire un patrimoine immobilier ;
- Investir à long terme dans le capital d’une entreprise cotée ou non cotée (peu importe la cotation ou non, ce qui importe est d’être propriétaire d’une entreprise capable de générer toujours plus de bénéfices à long terme) ; La bourse sera alors le canal utilisé pour acheter des actions et participer, à long terme, à la capacité bénéficiaire des entreprises ; La bourse n’est pas un objectif, c’est un moyen ; On n’investit pas en bourse. On utilise la bourse pour acheter des actions.
- Investir à long terme dans un bien immobilier dont la valeur à long terme est directement fonction de la dynamique économique. Croissance économique, baisse du chômage, baisse de la pauvreté, inflation permettront naturellement à l’immobilier de suivre la croissance économique.
Concentrons nous aujourd’hui sur l’investissement en actions.
Investir en action est donc une solution incontournable pour valoriser votre patrimoine à long terme. Si la croissance économique est inexorable ; La croissance des capacités bénéficiaires des entreprises doit l’être tout autant. CQFD
Voici le graphique de l’évolution du CAC40 dividendes réinvestis depuis 1987.
Depuis 1987, malgré la forte chute des cours depuis le début de l’année 2022, le taux de rendement interne du cac40 dividendes réinvestis affiche entre 8% et 9%. Pas mal du tout.
En théorie, l’investissement en actions est d’une simplicité déconcertante. Il suffit :
- D’acheter des actions ; Idéalement, acheter ces actions le moins cher possible en profitant des moments de stress pour faire les soldes (Comme cela doit pouvoir être le cas actuellement – Cf. « Bourse : C’est le bon moment pour investir en actions ! (mais peut être pas le meilleur moment« )
- Diversifier la quantité et qualité des actions achetées afin de réduire le risque d’une mauvaise sélection ; L’investisseur malin pourra même se contenter d’investir dans un panier d’action type indiciel (ETF) qui limitera à suivre un indice de référence mais obtiendra tout de même un niveau de performance supérieur à 80%- 90% des gérants professionnels.
- Attendre. Ne rien faire et laisser la croissance économique et la capacité d’adaptation des modèles économiques pour valoriser votre patrimoine tandis que vous serez en vacances, à la pêche ou à passer du temps avec vos enfants.
Comme vous pouvez le constater, investir en actions n’est vraiment pas compliqué. Mais ça, c’est la théorie car en pratique, cette théorie, simple et efficace, semble très difficile à mettre en œuvre.
Depuis plus de 20 ans que je suis conseiller en gestion de patrimoine je n’ai que très rarement rencontré des investisseurs en actions qui ont réussi à profiter du rendement très élevé de l’investissement en actions.
Comme nous vous le détaillons dans cet article « Bourse : Pourquoi l’investissement en actions n’est pas aussi rentable qu’en théorie » plusieurs phénomènes, techniques mais aussi psychologiques, se mettent en œuvre pour vous empêcher de capter cette croissance pourtant forte en théorie :
- Mauvais timing. Idéalement, il faut acheter des actions lorsque les cours de bourse sont déprimés ; Malheureusement, c’est le moment le plus difficile pour investir tant le stress et la crainte d’une crise économique d’ampleur réduit notre capacité à croire dans la résilience du système à long terme.
- Frais trop élevés. Aujourd’hui, dans la majorité des cas, c’est l’industrie de la finance qui capter la performance des marchés via des frais de gestion insupportable. L’investisseur particulier doit donc s’organiser pour investir dans un cadre de frais le plus faible possible.
- Spéculation. Vous êtes trop nombreux à confondre « investir en actions » et « spéculer en bourse ». La tentation du jeu et des intermédiaires qui se rémunèrent en vous faisant croire que votre enrichissement passera par la spéculation vous fait perdre de vue l’essentiel qu’est l’investissement de long terme dans le capital des entreprises. cf. « Ne pas confondre spéculer en bourse et investir dans le capital d’une entreprise » ou encore « Êtes vous un investisseur intelligent ? Ne pas confondre « Investir » et « spéculer en bourse »
Avez-vous le mental pour investir en actions ?
En réalité, plus que la stratégie, c’est votre mental qui vous permettra de réussir votre investissement en actions !
Oui, c’est dingue, mais c’est pourtant tout le sujet : L’investissement en action, c’est avant tout une question de comportement, d’état d’esprit, de mental.
Si vous réussissez à comprendre cela, vous serez capable de réussir à capter la croissance des marchés et si vous n’avez pas le mental, oubliez l’investissement en actions, vous allez faire des moins-values.
Si vous n’avez pas le mental, Il ne vous reste alors plus qu’à investir dans l’immobilier.
Ce mental, c’est cet état d’esprit particulier qui vous permet :
- Une forme de distance et de détachement vis à vis de l’argent. Pour investir en actions, il faut ne faut pas aimer l’argent. Vous devez être capable de voir votre patrimoine fortement varier à la hausse comme à la baisse sans que cela n’affecte votre humeur.
- D’avoir confiance dans la résilience du système à long terme. Vous devez être capable d’avoir confiance dans la capacité d’adaptation de l’économie pour servir l’inexorable croissance économique ; C’est cet optimisme permanent qui vous permet de saisir les opportunités offertes par les marchés déprimés.
- Être capable de ne rien faire et ne surtout pas succomber aux sirènes de la spéculation et du court terme.
Ce question du « mental » de l’investisseur sera le sujet de la visio-patrimoniale que nous avons réalisé sous le titre « Le secret de l’investisseur de long terme pour réussir en bourse »
Une visio réalisée avec l’équipe de Hiboo !
Il est urgent de regarder le replay ! Pour cela, il vous suffit d’indiquer vos coordonnées ci-après et vous recevrez le lien d’accès :
A suivre.
